Hallo zusammen!
@Charly
da hast Du Dir für ein System einen kniffligen Indice zum Aktien traden ausgesucht! Da sich viele Werte schon beim NAMAX und auch heute beim TEC DAX eher zufällig bewegen sind die Drawdowns schlecht abzuschätzen und Systeme können sehr schnell versagen aufgrund grosser Tagesspannen und Voltilitäten..Konntest Du damit dauerhaft Gewinne einfahren oder unterlag Dein Depot auch diesen enormen Schwankungen oder war es stabil?
@Thomas
Um Optionsschein (Covered Warrents) im Intraday-Geschäft einigermasen sinnvoll zu verwerten ist die Auswahl des Scheins entscheident.Ist man wirklich in 5min....10min.. Charts "zuhause" dann braucht man Scheine mit grossen Hebeln hohem Delta und kurzer Restlaufzeit-gehandelt mit grossen Umsätzen.Sinn dabei ist es "Kleinstbewegungen" im DAX zu erfassen und zu traden.Tradet man grössere Komprimierunmgen dann sollte man einen wesentlich "abgeschwächteren" Schein verwenden da die Drawdowns mit steigender Komp wachsen und das CRV zu den eigenen Ungunsten zusammenschmilzt.Ich persönlich verwende für diese, doch sehr risikoreichen Trades, im 5min. Chart kein mech. Handelssystem.Zertifikate sind eher was für 60-240min. Charts..wenn man intraday handeln möchte.Für kurze schnelle Gewinne bei kleinen Komprimierungen sind sie nur bedingt geeignet..egal welches Zertifikat auch immer..einem "scharfen" Optionsschein sind sie in dieser Kategorie unterlegen.
Hinsichtlich des Spreads bekommt man oftmals günstige Scheine für die Indices bekommt
Einzelne Aktien haben hingegen titelspezifische Charakteristika, die man für diskretionäre Trades nutzen kann, wenn man sie findet. Auch das ist interessant, ich würde mich jedoch nicht darauf konzentrieren, da bei einem solchen Ansatz erstens weniger Trades zustande kommen und zudem die Kosten beim Aktientrading natürlich höher sind, als beim Future.
Teilweise haben sie ein Eigenleben aber zu 85% hängen sie am Indice in dem sie gehandelt werden.Das BETA beispielsweise sagt viel über die Gewinn,-Verlustchancen der Einzelaktien aus.Die Korrelation und die RS beschreibt den Zustand, gemessen zum jeweiligen Indce.Aber keine Aktie des Indice wird sich gegen den Trand stemmen können.SAP beispielsweise hat einen sehr hohen Anteil an "Eigenleben" wird aber trotzdem unter Druck geraten wenn der Indice fällt. Ist das BETA>1 dann bestehen gute Chancen das die Aktie schwächer fällt wie der Gesamtmarkt und bei einem Return des DAX auch schneller und stärker steigt wie die Basis.
Futures:
Wer die Möglichkeit hat sollte in der Tat zu Futures greifen.Es hat einfach mehr Vorteile wie Nachteile-auch ich musste das einsehen..
.Vom Kostenfaktor ist wohl IB die erste Wahl.Wer Aktien leer verkaufen möchte oder Futures auf Aktien handelt findet mit IB auch den richtigen "Ansprechpartner"!
Es ist zu bedenken das für den Intraday-Trader die Kosten aller Gesamtaufwendungen (Kontogrösse) erheblich niedriger ist wie für den EOD Futuretrader wenn dieser mit Overnight Risk plant.Auch sollte bei EOD Trades (selbst wenn das System morgens einsteigt und abends die Pos. schliest) die Absicherung des Kontos drastisch erhöht werden um die Margin nicht "anzugreifen"...für den fall aller Fälle! Daher sollte man ev. auch mal den Drawdown-bezogen zum ENTRY-Punkt messen- um sich über das Risiko des ersten Handelstages bewusst zu werden und das Worst Case planen..
All diese Faktoren muss sich aber jeder individuell durchrechnen...
Wie auch immer... Wünsche ich euch morgen einen erfolgreichen Tag!